Оптимізм на ринках зашкалює | 27 января 2023

Прогноз на тиждень 23-27 січня:

#SP500:

У нову п'ятиденку ми побачимо велику кількість корпоративних звітів від компаній, що входять в індекс SP500, що вплине на хід торгів. Більшість звітів, які ми отримали минулого тижня, були слабкими, але прогнози на 1 квартал 2023 року були помірно позитивними у багатьох компаній, що підбадьорило трейдерів на скуповування цінних паперів. Падіння прибутковості американських державних облігацій також сприятиме динаміку фондового рику. Інвестори чекають від ФРС США на зниження ставок наприкінці цього року. На думку інвестиційних фондів, Федрезерв надто сильно підняв ставку минулого року і ймовірність рецесії в американській економіці зараз дуже висока, а отже, треба знижувати ставки, щоб не погіршити ситуацію. Нині ринок облігацій впевнено ставить проти ФРС. У той час як представники ФРС намагаються переконати трейдерів, що ставки залишаться на підвищеному рівні на тривалий термін, ринок закладає ціни зниження ставок вже в 4 квартали цього року. Можливо, ринок помиляється у своїх прогнозах, але для зростання SP500 такі очікування ринку позитивні на горизонті 1-2 місяці, а далі ситуація може змінитися.

Торгова рекомендація: Buy 3950/3884 та take profit 4071.

#BRENT:

ОПЕК та Міжнародне енергетичне агентство (МЕА) представили свої прогнози щодо ситуації на нафтовому ринку на 1 квартал 2023 року. Зазвичай прогнози цих організацій сильно відрізняються – ОПЕК часто вказує на дефіцит виробничих потужностей через низький рівень інвестицій у розробку нових родовищ останні 5 років, а МЕА, навпаки, завжди оптимістично заявляє, що проблем із видобутком немає і не буде. Цього разу обидві організації були єдині на думці, що на світовому нафтовому ринку може виникнути дефіцит пропозиції через попит у Китаї, який відмовився від ковидних обмежень на початку січня. ОПЕК+ не змінюватиме рівень видобутку до 1 березня, тому дисбаланс попиту та пропозиції зберігатиметься щонайменше до весни, що сприятливо для зростання нафтових цін. Чорне золото на цьому тижні має чудові шанси протестувати психологічну позначку $90 за барель.

Торгова рекомендація: Buy 86.89/85.17 та take profit 90.00.

BTCUSD:

Зниження котирувань до найближчих рівнів підтримки доцільно використовувати для відкриття позицій Buy у розрахунку на зростання в область 25000. Інвестори чекають на зниження ставок ФРС у другій половині цього року, що позитивно для всіх ризикових активів, особливо для криптовалют. Зниження прибутковості 2-річних американських казначейських облігацій протягом циклу підвищення ставок практично завжди означало завершення цього циклу саме це відбувається зараз. До найближчого засідання ФРС США, яке намічено на 1 лютого, на ринку спостерігатиметься оптимізм, після чого може спрацювати відома трейдерська приказка: купуй на чутках – продавай на фактах!

Торгова рекомендація: Buy 21650/20000 та take profit 25000.