Кто управляет рынком? | 22 марта 2011

Есть два основных вида управления - разных по происхождению, но с одной целью. 

Управление рынком ПЛАНИРУЕМОЕ (преднамеренное) и КОСВЕННОЕ (непланируемое). 

ПЛАНИРУЕМОЕ - обьединения единомышленников для достижения поставленных задач. 

КОСВЕННОЕ - влияние на рынок НЕОРГАНИЗОВАННОЙ МАССЫ трейдеров, необходимых валютно-обменных операций (экпорно-импортых, туристических и т.п.), создающих спрос-предложение. 

Основные различия УПРАВЛЯЕМОСТИ. 

Главное различие - ПЛАНИРУЕМОЕ УПРАВЛЕНИЕ стремится ОБМАНУТЬ рынок умышленно СЛАМЫВАЯ его, а КОСВЕННОЕ УПРАВЛЕНИЕ - это движения описываемые ТА и ФА (тех.анализ и фундамент.а.). 

КОСВЕННОЕ УПРАВЛЕНИЕ рынком. 

Основным признаком которого является -(ТЕНДЕНЦИОЗНОСТЬ влияния), т..е.равномерное движение, от уровня к уровню, с пробоем их или разворотом. Основанное на научном подходе и психологизме. 

ПЛАНИРУЕМОЕ УПРАВЛЕНИЕ рынком. 

Кто имеет возможность изменять стоимость активов на рынке? Кому это надо и для чего?

Вспомним последний финансовый кризис мировой экономики. Откуда он пришел? Из США. Почему случился? Мыльные пузыри на активы и рынке недвижимости? Да, но это следствие. Причиной является перепроизводство основной мировой валюты – доллара США.

С 1971 г., когда была отменена привязка доллара к золотому содержанию, обеспечивающемуся золотым запасом США, доллары стали печататься в неограниченных количествах. Покупательная способность доллара обеспечивалась не только ВВП США (как это происходит в каждой нормальной стране), но и ВВП стран всего мира.

Все бы ничего, но те государства, экономики которых стали обеспечивать силу доллара, никогда не имели и не имеют контроля за объемом эмиссии доллара. Этого контроля реально не имеет и правительство США. Таким правом обладает только ФРС США.

Федеральная Резервная система США (иными словами Центральный Банк США) – это частная организация, принадлежащая 20-ти частным банкам США. Это их главный бизнес – печатать мировые деньги. 

Группа частных лиц окончательно получила право выпускать в обращение доллары, определять объем, сроки выпуска и т.д. с 1971 г. (эта дата совпадает с рождением Форекса).

Такое положение дел было исключительно выгодно, в первую очередь, владельцам ФРС как частной организации, во вторую очередь – самим США как государству, получившему возможность жить не по средствам, т.е. в значительной мере за счет остального мира.

Так ВВП США составляет 20% от мирового ВВП. Правда эта цифра не является полностью верной, т.к. в объем своего ВВП Соединенные Штаты засчитывают ряд показателей, например стоимость некоторых разновидностей услуг, которые другие страны в ВВП себе не засчитывают. Если пересчитать по общим правилам, то с 20% этот показатель уменьшится примерно до 15%. Ну да ладно, пусть будет 20%. А потребляют США – 40% от ежегодно производимого в мире. Вопрос: если кто-то производит 20% (или 15%?), а потребляет 40%, то ведь за это кто-то должен платить?

Действительно платит, этот кто-то – остальной мир, который отдает Америке свои товары в обмен на необеспеченные бумажки. При этом происходит огромное перераспределение мировых богатств в пользу США.

Ничто не ново под луной. Вспомним освоение Америки. Обмен реальных активов на фантики аналогичен тому, как за бусы и другую дребедень общей стоимостью 24 доллара у индейцев был куплен Манхэттен. А умение жить за счет других и быть при этом самым сильным, было описано в сказке о Филиппке, который сосал соки из других, более слабых растений.

В мою задачу не входит осуждение ФРС, Соединенных Штатов Америки, как государства или еще кого бы то ни было. Не нужно никого осуждать, просто надо увидеть мир именно таким, какой он есть на самом деле. Правдивая картина мира позволит понять, что происходит на самом деле, что будет происходить, и что можно сделать, чтобы кризис Вас либо вообще не задел, либо задел бы как можно меньше.

Возникает вопрос: а зачем ФРС нужно было производить долларов больше, чем нужно для нормального функционирования мировой экономики?

Действительно, если бы все страны, которые добровольно «встроили» свои экономики в механизм поддержания и обеспечения покупательной способности доллара, имели бы право осуществлять контроль за эмиссией доллара, то ничего плохого с экономикой мира не произошло бы. Реальная долларовая масса соответствовала бы тому реальному объему активов, которые должны были бы обеспечиваться долларами.

Но в том-то вся фишка, что, если ты частное лицо и имеешь право печатать доллар, обеспечиваемый экономикой всего мира, то, ты просто обязан начать перепроизводство доллара, так как это дает тебе фантастические возможности. Именно для этого ФРС и создавалась, именно для этого делалось все, чтобы доллар стал мировой валютой. Твое перепроизводство доллара, это твой и только твой товар. Причем самый лучший товар в мире. По прибыльности он превосходит любые другие виды зарабатывания денег. Наркотики, проституция, торговля оружием – просто забавы по сравнению  с возможностью выпускать доллар.

Эту возможность ФРС получила, точнее не получила, а заработала по праву.

На это право было затрачено огромное количество интеллекта (великолепнейших мозгов), огромное количество усилий, денег и годы напряженного труда, для этого были организованы несколько кризисов и пара мировых войн.

Перепроизводство доллара нужно, чтобы обогатиться (а зачем оно еще нужно?). На эти практически виртуальные деньги можно скупать совсем не виртуальную, очень даже реальную ликвидную собственность (компании, заводы, золото, другие активы).

Часть денег нужно тратить на поддержание силы США. Владельцы ФРС – это мозг. Но мозг, даже с деньгами, практически беззащитен перед грубой силой. Поэтому мозгу нужно очень сильное, но не просто сильное, а самое сильное в мире тело. Таким телом и является США. По этой причине не жалелись деньги на то, чтобы тело имело самую сильную армию в мире, самый сытый в мире народ.

Поэтому всегда оплачивались дополнительные, не заработанные экономикой США, объемы потребления товаров народом США.

Значительные средства тратились на обеспечение «доступных» кредитов – потребительских, в том числе на жилье. Т.е. ты еще не заработал ничего, но тебе уже дали дом, машину и т.д. Правда под обязательство работать на погашение кредита 30 лет. Оплачивать все это (выдавать огромные объемы кредитов) можно было только за счет необеспеченной эмиссии доллара. 

Кстати, часто многие злорадствуют:

– Ура! Доллар упадет, экономика США рухнет и это будет крахом США!

Надо понять одно – мозгу по большому счету глубоко плевать на тело.

Мозг создал для себя тело, но он не кардинально связан с телом, он может создать еще несколько тел. Мозг никогда не проиграет, если одно из тел придется умертвить, либо сильно ослабить. Да, мозг лишь частично базируется в США, остальные части мозга находятся в Англии, Франции, Италии и т.д.

Кстати, сейчас мозг взамен одного тела, создаст еще тела – многополярный мир. 

Чтобы необеспеченная часть эмиссии долларов не давила на товарный рынок и не вела  к обесцениванию доллара, что неминуемо будет происходить, если долларов в обращении будет значительно больше, чем товарных активов в мире, гениальные умы владельцев ФРС придумали великолепные по эффективности способы связывания, замораживания значительной части долларовой массы в виртуальном товаре.

В первую очередь для этого был использован фондовый рынок. Из обычного нормального, он был превращен в значительной степени виртуальный. Действительно, акции предприятий стоят денег. Но главная и почти единственная инвестиционная ценность акций на нормальном рынке определяется прибыльностью предприятия, т.е. возможностью получить доход в виде части прибыли предприятии, распределяемой между акционерами. Стоимость акций тем выше, чем выше ежегодная прибыль на вложенный капитал. Так обстоит дело на нормальном фондовом рынке.

На виртуальном фондовом рынке ситуация будет другая. Вам объяснят, что прибыль имеет третьестепенное значение. Те 2, 3, 4 или 5% прибыли, которую зарабатывает корпорация и распределяемые между акционерами 10, 20 или 50% этой прибыли особого значения не имеют.

Главное – рост капитализации, и ,соответственно,  рост стоимости акций. Важно, чтобы росла стоимость Вашего пакета акций. В этом главный доход инвестора. На самом деле, в этом главная фишка для лохов. И не надо расстраиваться, что в числе лохов оказались очень умные и сильные люди. На самом деле нас обманывают настолько, насколько мы сами хотим обмануться. К сожалению, это правило универсальное, действует без исключений и распространяется, в том числе на самых умных людей.

На виртуальном фондовом рынке происходит следующее:

Бизнесмен заработал один или несколько миллионов долларов. Он начинает думать, куда вложить деньги: к примеру, построить новый завод. Для этого надо придумать качественную продукцию, которая будет пользоваться спросом, найти землю для строительства, построить непосредственно сам завод, нанять персонал, обучить его, купить сырье, произвести продукцию, прорекламировать ее, продать и т.д. Это большие затраты личного труда, времени, нервов, а в результате будет получено лишь несколько процентов прибыли на вложенные деньги. При этом труд и силы нужно вкладывать постоянно, каждый день, каждый месяц и каждый год. Но здесь появляется альтернатива – «сладкий» фондовый рынок. Ничего не надо делать. Нужно только заплатить деньги и купленные пакеты акций будут ежегодно расти в цене, а, точнее, тебе будут «рисовать» ежегодно 10-15% к первоначальной цене. Никакой особой «головной» боли, никаких особых затрат, сил, энергии и ума.

Все просто и понятно, как бесплатный сыр в известном техническом устройстве. Ну как здесь не обмануться и не начать верить всяким экономическим «гуру», объясняющим, что главное не прибыльность предприятия, а рост курсовой стоимости.

Действительно, для тех, кто превратил фондовый рынок в виртуальный, это на самом деле главное, т.к. фондовый рынок, основанный на оценке акций, исходя из действительной прибыльности предприятия, может «утилизировать», «связать» доллар в объемах в десятки раз меньших, чем рынок, основанный на росте курсовой стоимости акций. Для организаторов виртуального фондового рынка это по-настоящему важно, т.к. счет идет на десятки триллионов долларов.

Кстати, опционы, фьючерсы и тому подобная... – из этого же спектакля под названием  «виртуальный фондовый рынок».

Поэтому, облегчая себе жизнь, было выгодно обманываться даже очень неглупым бизнесменам и верить в фондовый рынок. На самом деле, на таком рынке реально заработанные нелегким трудом деньги превращались в виртуальные.

Для тех же, кто придумал фишку с фондовым рынком, кроме задачи «оттягивания» долларов, такой рынок одновременно решал и другие фантастически выгодные задачи, давал возможности огромных заработков.

Потому, что если ты контролируешь ключевые моменты этого рынка, имеешь значительные средства (если вы печатаете доллары, с деньгами у вас проблем нет – всегда можно дать самому себе любого размера кредиты на практически неограниченный срок), сам организуешь новости, на которые будет реагировать рынок и сам определяешь время и порядок подачи этих новостей, то ты будешь зарабатывать фантастические деньги. При этом, для тебя эти деньги, в отличие от  пытающихся играть на бирже, будут совсем не виртуальными и реальная прибыльность у тебя будет не 10-15 виртуальных процентов, а реальные 40, 50, 60,…,100%. И так из года в год.

Главное – это то, что ты точно знаешь, когда ты обрушишь этот рынок, перед этим выведя свои деньги. А пока ты будешь из года в год скупать контрольные пакеты по-настоящему прибыльных предприятий, чтобы, когда все рухнет, то очень большая часть реальных активов останется у тебя в руках.

Для остальных игроков фондовый рынок сравним с игрой в русскую рулетку, только в более жестком варианте: когда из 6 ячеек в барабане револьвера занято патронами пять. Это тоже игра, и в ней даже будут выигравшие, но их будет совсем немного, т.к. результаты определены исходными условиями игры.

Реально фондовый рынок обеспечен деньгами только на 1-2%. Т.е. только 1-2% денег инвесторы смогут вывести без потерь, т.к. этот рынок виртуальный и с момента его создания не предусматривалось, что инвесторы смогут массово с него уйти и вывести хотя бы то, что они реально платили при входе.

Это как банк, из которого вкладчики решили забрать деньги. Такой банк сразу становится на грань банкротства. Но, у нормального банка должны быть активы, превышающие его обязательства и, когда банку не хватает наличности вернуть деньги клиентам, то на недостающую сумму банк обязан отдать средства от реализации активов, чтобы выполнить обязательства перед клиентами. В любом случае банк вернет вкладчикам хотя бы 80-90 % денег.

А на фондовом рынке ничего этого нет, здесь никто никому ничего не должен, отдавать ничего не собирается и никогда ничего не отдаст.

Дно фондового рынка – это реальная стоимость акций, определяемая реальной прибыльностью предприятия. Эта стоимость в десятки раз меньше стоимости акций на виртуальном рынке.

Поэтому, когда говорят, что США направят 700 млрд. долларов на спасение фондового рынка, а эксперты говорят, что этого должно хватить – у меня это вызывает улыбку.

Чтобы спасти виртуальный фондовый рынок нужно напечатать 100 трлн. долларов, на всю стоимость этого рынка. Но если их напечатать, то доллар рухнет раз в 10-ть. Поэтому, спасать фондовый рынок в таком виде, в каком он существовал последние десятилетия, никто не собирается. Это просто физически невозможно.

Конечно, создатели этого рынка люди очень умные и будут до определенного момента показывать, что на рынке идет борьба за его спасение, и он иногда, на несколько дней будет расти (кстати, на этом опять и опять можно будет зарабатывать создателям этого виртуального рынка, т.к. именно они определяют время и объемы роста). Так что в этой игре посторонних выигравших нет.

Что на самом деле говорят нам «умные» эксперты и не менее «умные» аналитики с экранов телевизоров о причинах роста или падения курса акций или нефтяных котировок?

Например, кто-то с умным видом говорит на канале «Вести» (или на любом другом западном канале) о том, что цена на нефть выросла на 10$ за баррель, т.к. была обнародована информация о том, что запасы нефти в нефтехранилищах США оказались на 1 млн. баррелей меньше, чем ожидалось. Кто и в каком объеме «ожидал», и почему уровень этих «ожиданий» должен являться отправной точкой для оценки публикованных запасов? На это никто не пытается ответить, но это другой вопрос из этого же спектакля.

Сначала о самом этом 1 млн. баррелей. Для марки Brent это примерно 131 тысяча тонн (грубо – около 2500 ж/д  цистерн нефти). На самом деле это тот объем нефти, который США потребляют за 1 час. В 2005 г. в сутки США потребляли около 21 млн. баррелей нефти. Сейчас – около 24 млн. баррелей. 1 млн. баррелей равен 1/8760 части от годового потребления нефти Соединенными Штатами или примерно 0,012% годового потребления. В деньгах этот миллион стоит 100 млн. долларов (при цене 100 долларов за баррель). Причем, эти 100 млн. долларов не потеряны, они никуда не делись, не исчезли. Их просто не успели  довезти до нефтехранилищ. Кстати, не факт, что не успели довезти, и их действительно пока еще нет в хранилищах. Просто есть информационная новость для рынка. Эта «шокирующая новость» вызывает рост стоимости объема добываемой за год в мире нефти на 228 млрд. долларов (10 долларов × 7,6 барреля в тонне × 3 миллиарда тонн).

Сами можете оценить умственные качества «экспертов», объясняющих Вам, почему выросла цена на нефть на 10 долларов за баррель. Это же касается 99% любых других новостей от финансовых экспертов с фондовых рынков. И сами можете прикинуть, кто и сколько заработал на этой новости.

Теперь о высокой цене на нефть. В последние 8-10 лет единственной причиной высоких цен на нефть было только то, что высокие цены в этот период решали те же самые задачи, что и фондовый рынок – связать долларовую массу, но, в отличие от фондового рынка, в реальном товаре.

Нефть – идеальный выбор для связывания огромной массы денег. Можно ошибиться в выборе объекта и повышать цену на товар, который в случае излишне высокого повышения цены покупатели откажутся покупать. Нефть – это практически единственный товар, от покупки которого никто никогда не откажется. Даже рядового гражданина, ездящего на своем автомобиле, практически, невозможно опять посадить на трамвай или на метро. Он предпочтет остаться полуголодным, но на сэкономленные деньги он купит бензин и будет продолжать пользоваться автомобилем. Кстати, 69% нефти перерабатывается в бензин и дизтопливо. При этом, нефтью связываются деньги не только больших компаний, но и простых граждан, так как в последние 10 летия и у простых граждан стало слишком много денег на руках, и эти средства тоже стали представлять преждевременную опасность для доллара – основного товара владельцев ФРС.

Кроме прямого связывания нескольких триллионов долларов, высокие цены на нефть являются и идеальным средством роста цен на все остальные группы товаров (продовольствия, продукции машиностроения и т.д.), т.к. везде в ценах есть энергетическая и транспортная составляющая.

Такой дополнительный рост цен ежегодно давал возможность связывать еще несколько триллионов долларов.

Так что, единственной причиной крайне высоких цен на нефть в последнее десятилетие была прямая заинтересованность в этом США, вернее тех, кто печатал доллар. 

А чтобы высоко задрать цены и дать этому убедительное объяснение вначале была организована война в Ираке якобы для получения «дешевой нефти». Американцы туда пришли вовсе не для контроля над его нефтью, а для того, чтобы нефть Ирака несколько лет не попадала на рынок, и нестабильность в этом регионе способствовала росту мировых цен на нефть. Во время кризиса цена нефть падает до 30 долл./барель, скупаются нефтедобывающие и нефтеперабатывающие предприятия по низким ценам. Теперь цены на нефть снова выше 100 долл./барель и снова нефтяные станы втянуты в конфликты - Северная Африка и Ближний Восток. 

Весной-летом 2008г. появляются сообщения, что специальная комиссия в США ищет спекулянтов на биржах, которые виноваты в излишне высоких ценах на нефть, от которых страдает экономика США. Кстати, спекулянтов так и не нашли.

Не стоит осуждать владельцев ФРС США. Просто это очень умные люди, создавшие себе большие, просто фантастические возможности (и финансовые, и политические, и военные) чтобы влиять на весь мир. Они не обязаны брать на себя обязанности Бога и заботится обо всем человечестве. Они на это не подписывались и таких обязательств не имеют ни перед кем. Они просто делают свой бизнес и создают себе механизмы для роста и процветания этого бизнеса. Цель этой статьи не осуждение кого бы то ни было, цель – показать мир таким, каков он есть и помочь сберечь деньги тем, кто своим тяжелым трудом заработал и накопил достаточно небольшие по нынешним меркам деньги: от 100 тысяч до 1-2 миллионов долларов. Под подушкой сберечь эти деньги не удастся. 

Как определяются так называемые «биржевые» цены на золото?

Вы думаете, что идут торги на золотой бирже и баланс цен предложения и спроса является биржевой ценой? Ошибаетесь. Цена на золото определяется очень умными и уважаемыми людьми (пишу это без подколок, совершенно серьезно, т.к. люди, которые создали этот механизм, это, безусловно, очень умные и влиятельные).

Цена золота определяется членами семейства Ротшильдов, которые собираются в своем лондонском особняке и на основании биржевых заявок, «происхождение» которых знают только они, определяют сколько должно стоит золото. Кстати, я мысленно аплодировал им лет 10 назад, когда они потихоньку опустили цену на золото до 250 долларов за тройскую унцию. Потом, как по мановению волшебной палочки, появилась масса статей о том, что золото перестало выполнять функцию сокровища и обеспечения части золотовалютных запасов, что от золота центральным банком надо избавляться. В результате центральные банки Швейцарии и Англии продали инвесторам по половине своих золотых запасов, если не ошибаюсь – что-то около 2 500 тонн, (попробуйте догадаться, кто их скупил). Причем, кажется, дело не обошлось только центральными банками Англии и Швейцарии. 

Потом, в течение 3-х лет, цена на золото выросла более чем до 1000 долларов за унцию.

Каждый может представить, что было бы для него в плане личного благосостояния, если бы он имел право определять цену золота для всего мира. Нужно ли было ему еще заниматься каким-либо бизнесом или этот бизнес стоит всех других видов бизнеса вместе взятых?

Но просто знать, что какие-то деньги куда-то и откуда-то идут недостаточно. Надо получить возможность, при необходимости, активно воздействовать на ситуацию. Так, в результате событий 11 сентября 2001 года были приняты законы о борьбе с финансированием терроризма. Вообще-то нетрудно понять, что террористы почти всегда финансируются вовсе не через банки, да и для организации терактов нужны смехотворные суммы – обычно до нескольких десятков тысяч долларов.

На самом деле, главной целью принятия этих законов было создание механизма блокирования без решений судов на любой срок (хоть на 20 лет) любой суммы, если есть подозрения, что она якобы предназначается в конечном итоге террористам. Судебная процедура в данном случае неудобна – это долго, нужно представить доказательства, что это действительно террористические деньги, да и трудно контролировать огромную массу судов во всем мире. 

Почему США могли десятилетиями тратить триллионы необеспеченных долларов на свое потребление и это никогда не вызвало «ужасной» инфляции – это «эксперты» нам не объясняли.

Конечно, откуда «экспертам» могло прийти в голову, что если не проедать эти деньги, а тратить их на строительство заводов и фабрик, которые будут производить товары, т.е. наполнять товарный рынок, то никакой дополнительной инфляции не будет. 

Затем в мире наступил долгожданный день – начался кризис.

Как была сделана дыра в ликвидности банков рассказывать нет смысла, все это и так знают.

По мановению волшебной палочки (палочка сами знаете, в чьих руках) перестала покупаться металлопродукция, упали цены на нефть, резко – в разы упала капитализация компаний, банки стали отзывать кредиты,  прекратилось ипотечное и практически любое кредитование. Олигархи начали понимать, что они уже не совсем олигархи.

Рухнул фондовый рынок, образовались огромные проблемы с реализацией продукции у металлургических, автомобильных, строительных, химических и других компаний. 

Но здесь есть интересные особенности: фондовые рынки рухнули мгновенно (в течение 1-2 дня) и сразу на такие объемы падения, чтобы проделать серьезные, практически смертельные дыры в ликвидности предприятий и банков.

Причем банки были первой мишенью. Банки, облегчая себе жизнь, не особо любят кредитовать реальный производственный сектор, для них гораздо интереснее без всякой головной боли играть на фондовом рынке временно свободными деньгами клиентов. Фондовый рынок последние годы рос «уверенно» и быстро. А тут неожиданно за один день упал на треть. В переводе на обычный язык – банки потеряли треть клиентских денег из тех, которыми они играли на рынке. Продать акции по новым, более низким ценам, означало зафиксировать огромные убытки и лишить себя надежды, что это лишь случайное падение и через неделю цены отрастут и все нормализуется. Все стали ждать, когда же цены вернутся. А они, почему-то, через неделю упали еще на треть. Объемы потерь стали катастрофическими.

В результате у банков образовались огромные дыры в балансах, банки не могут дать никому кредиты, т.к. нет денег. 

В общем, для банков и крупных компаний, которые сидят на кредитной игле, настала ситуация апокалипсиса.

К слову сказать, что в той экономической модели мира, которая была выстроена в последние десятилетия, без кредитов не могло работать ни одно крупное предприятие, ни один банк. Тем более, что доступность кредитных ресурсов на Западе была просто потрясающая, а процентные ставки – просто сладкими для бизнеса. Но вся сладость мгновенно пропадает, как только у предприятия или банка начинают требовать досрочного возврата кредита. Причем, причины очень «объективные», прописанные в кредитном договоре – «падение капитализации компании на 10 %». Как мы знаем, капитализация упала у всех. В России в 5 и более раз, а на Западе – на 30-50% и более.

Кстати, с чего начинался кризис 1929 года – «Великая депрессия»? Там тоже по условиям кредитов под покупку акций, кредитор имел право потребовать, чтобы заемщик вернул кредит в течение суток (так называемых маржинальный займ). Такие требования одновременно и неожиданно были предъявлены, и заемщикам пришлось срочно продавать акции, что вызвало мгновенное обрушение рынка акций.

Если эта схема прекрасно сработала в 30-е годы, то почему бы ее с некоторыми модификациями не применить сегодня? 

Теперь возникает необходимость решить задачу скупить за бесценок самые интересные и прибыльные предприятия. Как это сделать? Просто прийти к владельцу и предложить ему какую-то достаточно смешную сумму за его бизнес? Скорее всего, он пошлет подальше такого визитера, даже если ему и его бизнесу будет очень плохо. Он будет стараться как-нибудь переждать тяжелые времена, будет отбиваться от судебных исков со стороны кредиторов, затягивать судебные процессы.

Это не тот путь, который может устроить ФРС.

Не смотря на всю мощь (и интеллектуальную, и финансовую) у него нет достаточного ресурса, чтобы вести тысячи сложных судебных процессов с людьми, защищающими всеми правдами и неправдами свой бизнес. И фактор времени тут играет очень важную роль. Вся операция должна быть завершена в течение определенного, не очень большого периода времени.

Так как же скупить  предприятия и целые отрасли бизнеса так, чтобы и цены были приемлемыми и сроки скупки короткие?

Очень просто: надо, чтобы государство начало спасать «тонущих» олигархов, их банки, их компании. Государство предложит кредиты «на спасение» стратегически важных для государства компаний.

Олигарх будет стоять перед трудным выбором:

– либо банкротство компании начнется уже сейчас, когда никто не дает кредитов, когда нет сбыта продукции, а расходы на содержание компании (заводов, доменных печей и т.д.) даже в условиях остановки производств огромны и через 2-3 месяца просто до конца «съедят» компанию,

– либо взять кредит у государства и попробовать продержаться, тем более, все «аналитики» и «эксперты» говорят, что вот-вот начнется улучшение, все нормализуется и олигарх, начавший сомневаться, что он олигарх, вновь станет настоящим олигархом, как это было еще в июле 2008 года.

Правда, условия получения кредита жестковаты и вообще-то похожи на подписание отказа от бизнеса в пользу третьей стороны. Но ведь мы надеемся на лучшее. Все пройдет как дурной сон и опять будет как раньше: дешевые деньги (кредиты), растущий виртуальный фондовый рынок, мир пухнет от долларов, сбыт продукции идет по нарастающей. 

Но фишка здесь в том, что когда все, кому положено, возьмут кредиты и при этом подпишут все жесткие гарантии возврата кредитов, вот тогда с финансами станет по-настоящему плохо. Когда подойдет срок возвращать кредиты, возвращать их реально будет нечем. Конечно, сначала бизнес перейдет к государству (чиновники неожиданно займут жесткую позицию в отношении олигархов – куда же попрешь против приказа от тех, чей приказ не выполнить – смерти подобно), ну а затем бизнес от государства перейдет к тем, к кому положено.

Теперь о «сильном» долларе.

Доллар будет «сильным» все время до тех пор, пока олигархам и другим компаниям нужно будет возвращать кредиты, номинированные в долларах. «Сильный» доллар возвращать гораздо сложнее, да и его тяжелее будет скупить в нужном для погашения объеме (например, за «мягко девальвируемый» рубль и за «сильно девальвирующуюся» гривну). Тем самым дополнительно гарантируется то, что взятые у государства кредиты олигархи не смогут вернуть.

Кроме того, доллар будет «сильным» до тех пор, пока этим «сильным» долларом не расплатятся с теми, у кого бизнес не заберет государство, а у кого его купят. Это касается тех, у кого бизнес помельче, но тоже очень интересный и рентабельный. Когда бизнесменам станет совсем плохо, и они будут на грани полной потери своего бизнеса, то когда им предложат неплохую сумму, да еще и в «сильных» долларах, они, конечно, с радостью согласятся продать бизнес.

Идет глобальное перераспределение собственности, возникает новая конфигурация мира с новыми центрами силы. Хотя главной целью перераспределения являются самые крупные компании, банки, предприятия, а вовсе не мелкий и средний бизнес.

Кстати, о силе ума свидетельствует хотя бы один косвенный пример. В списке «Forbes» много миллиардеров из России:

– Дерипаска – 28 миллиардов долларов;

– Мардашев – 24 миллиарда долларов;

– Абрамович – 24 миллиарда долларов и т.д.

Но в мировом списке «Forbes» отсутствуют такие банкиры, как Рокфеллер и Ротшильд, у первого всего около 800 миллионов долларов, а у второго около 750 миллионов долларов. Даже до миллиарда не дотягивают. Хотя, каждый из них реально «весит» по 9-10 триллионов долларов. Так умело себя позиционировать – это лучший показатель их интеллекта. Они якобы даже не дотягивают до миллиардеров.

Вот и сравните интеллекты Ротшильда и Рокфеллера с одной стороны, и российских олигархов с другой стороны. Это при том, что олигархи имеют интеллект гораздо выше, чем у подавляющего большинства людей. Но оказывается, что есть люди, во много раз умнее их.

Далее – следует ослабление доллара. Это неотвратимо при любом варианте развития событий, т.к. перепроизводство доллара Федеральной резервной системой является очень умной, гигантской по объемам и размаху, пирамидой. 

В мире нет столько товаров и реальных активов, сколько напечатано долларов. Суммарная масса выпущенных в обращение долларов раз в десять больше, чем суммарная стоимость реальных активов.

 Тем не менее механизм работает.

Итак, Главным, стратегическим управителем рынков является ФРС США... Ввиду того, что доллар есть везде, то самое сильное влияние на рынок оказываются самими США. 

Кто еще?

1.Управлять рынком может тот, кто в состоянии сконцентрировать в своих руках большие деньги. Это, конечно, в первую очередь хранители денег т.е. БАНКИ всего мира. Самые большие обьемы валют - здесь. 

2.Обьединения заинтересованних лиц. Всевозможные ПИФы , фонды, ... Наверное и здесь достаточно большая концентрация капитала. 

3.Очень богатый трейдер, принимающий еденолично решения по рынку. Влияние на рынок ограниченное. 

Основным признаком ПЛАНИРУЕМОГО УПРАВЛЕНИЯ рынком - СЛОМ рынка.И как разновидность слома - ПРОДАВЛИВАНИЕ рынка. 

Для США, ввиду экономического положения, нужен то дорогой доллар, то дешовый. "Подкачка экономики" чередуется с обесцениванием доллара. Пример,- 

Сегодня мы находимся вначале цикла ОБЕСЦЕНИВАНИЯ бакса. Ввиду большой длительности цикла и подготовка рынка к этому была продолжительной. Тренд - нисходящий. 

Как только рынок убедится в этом и встанет в продажи, будет организован слом тенденции. К слому так же - логическое или хотя бы техническое (теоритическое) обоснование, - это выступление важных персон, заявления должностных лиц, неожиданние экономические новости...и всевозможные другие события. 

Цель ПЛАНИРУЕМОГО УПРАВЛЕНИЯ рынком - сбор валюты. Как только есть возможность - забрать. Но если и нет, то необходимо создать ликвидность, а потом опять же - забрать. 

Основа подкачки - привлечение денежной массы в США. Это гос.ценные бумаги.  Уменьшение привлекаемых размещений сигнализирует о прекращении подкачки. Если начать обесценивание доллара, то обьемы и сами уменьшаться, но это невыгодно. Вливание в экономику и окончание подкачки определяется состоянием 

самой экономики. 

ФРС США стремиться 

1.как можно больше привлечь валюты т.е. сильнее "подкачать" экономику, 

2.как можно сильнее сбросить доллар, создавая широкую дорогу своим производителям. Каждое из этих колебаний имеет ограничители, создающие точки разворотов тренда. 

Модулирующим, вуалирующим стратегическое движение валют, являются краткосрочные "разводки" (торговые моменты). Ведь для УПРАВЛЕНИЯ - необходима наличность, и ее надо у рынка забрать. 

Зачем нужно понимание УПРАВЛЯЕМОСТИ? 

Это третья составляющая после ТА и ФА. 

Часто ТА без понимания ПЛАНИРУЕМОГО УПРАВЛЕНИЯ рынком приводит к "непоняткам" и как следствие ошибкам в работе. Фундамент может сломать любую технику (недавний пример - поведение японской йены). Но и фундамент грешит "лукавством" по причинам, описанным выше. Потому новостную ленту надо учиться читать между строк.

Стратегически - причины движения валют нам пытается обьяснить ФА. 

Тактически - достаточно ТА. 

Но СЛОМЫ, НАБОР ЛИКВИДНОСТИ... - не обьяснить без принятия УПРАВЛЯЕМОСТИ рынком. 

 Но с УПРАВЛЯЕМОСТЬЮ можно дружить. Она редко выходит за рамки допустимого. 

Легко можно обзначить зоны вмешательства,- уровни сопротивления и поддержки, ложные развороты, выпуск новостей и заявлений чиновников.

 Управляемость осуществляется также через психологию толпы. 2007 г. Цитата:  "... Падение цен на нефть. На чем сейчас играют американцы? Корпорация Shevron с партнерами нашла новое месторождение нефти в Мексиканском заливе, раскрутила истерику об огромных запасах и уронила цены на нефть ниже $60 за баррель. Но по самым оптимистичным прогнозам там будет добываться не более 800 тыс. баррелей в день, притом что сейчас США сами добывают около 5 млн баррелей и импортируют еще 11 млн баррелей в день. Т.е., речь идет об увеличении объемов сырой нефти в США на 5%, и то - в будущем. Почему же нефтяные цены упали более чем на 20% сейчас? Ответ один - блестяще поставленная американская машина мифотворчества..." 

Киви Берд в статье «Гражданский долг или предательство?» (Журнал «Компьютерра» № 25-26 от 11 июля 2006 года 645/646) со ссылкой на New York Times писал: 

«…ЦРУ и ФБР при посредничестве Министерства финансов США поставили под контроль все финансовые транзакции мировой банковской системы. 

… сразу после 11 сентября 2001 года США сумели очень быстро склонить к тайному сотрудничеству базирующееся в Брюсселе (Бельгия) руководство международного банковского консорциума SWIFT. Society for Worldwide Interbank Financial Telecommunication в настоящее время объединяет около восьми тысяч финансовых институтов из двух сотен стран, выполняя трансферы на суммы порядка 6 трлн. долларов ежедневно. Консорциум не занимается непосредственно переводом денег корпораций, организаций и частных лиц, но протоколы и квитанции сети SWIFT обеспечивают инфраструктуру и единую форму отчетности для функционирования всей мировой банковской системы. 

… на основании ежемесячных запросов Министерства финансов США выдавались дубликаты практически всех квитанций о денежных переводах. 

…были отмечены случаи явно нецелевого интереса и попыток получения информации, не имеющей никакого отношения к финансированию террористической деятельности." 

 В случае с валютным рынком - есть доллар, который является мировой валютой, есть США, которые заинтересованы в определенных движениях его курса, есть ФРС которая по сути открыто управляет курсом доллара вместе с центробанками Англии, ЕЦБ, Китая, Японии и др.. 

Обороты ЦБ банков на Форексе $3триллиона/сутки. Китай - $1триллион. Япония - 500 милрд. + активы таких финансовых грандов, как Citigroup, JP Morgan Chase, и иже с ними - там еще по несколько триллионов. 

В качестве примера некая упрощенная модель, которая в некотором разрезе может хорошо проиллюстрирвать суть рынка форекс. 

А суть вот в чем. Представьте, что есть некая контора, которая принимает ставки пари. Ставка на следующее элементарное событие - выпадет орел или решка на монете. Монету подбрасывает сама контора. Здесь монета выступает простым аналогом тому, что происходит на форексе (вырастет евро ии упадет). Скажем, условно, что если выпала решка, это то же самое, что если котировка упала на 10 пипсов, а если выпал орел, то это то же самое, если бы котировка выросла на 10 пипсов. Условия игры, как в казино - игрок ставит определенную сумму на орел или решку, если выигрывает, то сумма, увеличивается на некую величину, и платит контора, если проигрывает, то игрок отдает часть денег конторе. У конторы есть полная информация о том, какие сделаны очередные стаки. Далее представим, что контора имеет полную власть повлиять на результат выпадения монеты. Как будет действовать контора? Очевидно, что для того, чтобы зарабатывать, она должна будет выкидывать ту сторону монеты, на которую поставило меньшинство. Тогда в карман конторы пойдет разница между суммой проигрыша большинства и суммой выигрыша меньшинства. 

Далее. Это модель хорошо иллюстрирет, почему в конечном счете все игроки, играющие против конторы, разорятся. При этом формально для любого игрока вероятность выиграть в любом конкретном раунде игры равна 50% (пусть мы даже уберем сперд, или издержки на совершние ставки, они не важны). Это действительно так. Тем не менее, большинство всегда проигрывает, потому что манипулятор, как показано выше, просто не может проиграть, он всегда оборачивает игру только в свою пользу. В данной модели, имея большой запас средств (это еще один аспект, соблюдение моней-менеджмента), игрок в лучшем случае может в среднем оставаться при своих, если будет действовать случайно. Но в реальности спред (издержки на ставку) съест его средства. 

Какой вывод из этого всего? Реальный рынок устроен так, что манипулятор не может бесконечно играть чисто против толпы. В конце концов, есть реальная экономика ее поребность в определенном курсе валюты, есть политика, одним словом, фундамент ограничивает глобальные движения цены. Есть некие препятствия в манипулировани ценой даже на более коротких временных интервалах, которые накладывает наличие ограниченной ликвидности у манипулятора. Рынок не монета - чтобы сдвинуть его, на несколько фигур, нужно потратить миллиарды долларов. Вывод в этом случае, единственный способ заработать на рынке - предугадывать действия манипулятора исходя из перечисленых выше ограничений. Под манипулятором на рынке форекс я понимаю ФРС и связанные с ним банковские структуры. 

В вышеприведенном примере не отмечен следущий парадокс - если без учета спреда при случайном выставлении ставок на исход игры, вероятность выиграть равна 50%, то почему игроки проигрывают со скоростью, значительно превышающей расходы на спред? В карман конторы пойдет разница между суммой проигрыша большинства и суммой выигрыша меньшинства. Тогда в чем в действительности больше всего заинтересвана контора? В том, чтобы количественная разница между большинством и меньшинством была как можно больше, причем ей все равно, куда будет стоять большинство, куда меньшниство. Если рынок разделится 50 на 50, то контора вообще ничего не заработает. 

Данная модель иллюстрирует абсолютную бесплодность попыток предсказать следующее выпадение монеты, основываясь на предыдущей истории выпадения монет. Ведь контора принимает решение о том, подсунуть массам спекулянтов орел или решку как результат очередного раунда, только по итогам ставок игроков, ей все равно что было ранее. А теперь представьте, что игроки, работающие против конторы, используют те же волны Эллиота, чертят тренды и т.п., для того, чтобы предсказать, какая выпадет очередная монета. Представьте, насколько смешно такие попытки выглядят для устроителей конторы. Ведь если некий гуру теханализа убедит 90% игроков, в том, что выпадет именно решка, то конечно, контора выставит орла, выиграют только 10% игроков, а в карман конторе попадет 90%-10%=80% средств от раунда. Толпа бросит данного гуру (или методы анализа), и перейдет на другие. Естественно, что рано или поздно в краткосрочном периоде создастся ситуация, кода толпа бывает полностью дезориентирована. На рынке не поймешь - то ли тренд, то ли боковик. 50% игроков смотрит вверх и 50% вниз, как бы не двигался рынок. Такая ситуация сохраняется некоторое время, и она не приносит манипуляторам никакой прибыли. Именно в этот момент манипуляторы могут значительно передвинуть рынок (скажем, на 10 фигур), без ущерба для себя, в ту сторону, которую требует уже фундаментальная ситуация, потребности в экономики (подразумевается экономика США). В какую именно сторону глобально двинут манипуляторы курс, из технической картины как раз нельзя будет понять. Более того, манипуляторы не начнут масштабного движения, пока полностью не дезориентируют рынок, высосав из него в краткосрочном периоде все деньги описанным выше способом. 

Что происходит дальше? Образуется тренд, первое время массы игрков не могут его распознать и соотношение лонгистов и шортистов остается 50 на 50. Потом до игроков доходит, что произошло, и это как раз очень недолгий период в торговом цикле, когда большинство торгующих выигрывает, а манипуляторы проигрывают. Совсем упертые продолжают стоять "против рынка". Затем рынок, что называется, раскачивается, разница между большинством и меньшинством вырастает, и контора снова начинает играть против большинства. 

1. Контора играет против большинства. 

2. Большинство всегда проигрывает. 

Означает ли это, что достаточно открывать позиции в направлении, противоположном тому, что открывает большинство, чтобы выигрывать вместе манипулятором в большинстве случаев? 

Почти очевидно, что этого недостаточно. Значит, возможности манипуляторов ограничены. Такая ограниченность возможностей манипуляторов заметна на длинных фреймах, где трендовые движения носят более длительный и устойчивый характер. Поэтому, важнее определить именно границы возможностей манипуляторов, точнее той их части, чьей конечной целью является охота за стопами. 

Возможно, для определения границ возможностей вышеуказанной части манипуляторов необходимо определить факторы, ограничивающие их возможности... В конечном итоге именно эти факторы задают основное направление движение рынка, индентифицируемое как тренд на длинных (от 1 дня и длиннее) таймфреймах, а действия учатников рынка (спекулянтов) создают лишь "шум".

Люди чаще ошибаются именно потому, что они люди. Другими словами, люди очень подвержены настроениям (которые создаются средствами массовой информации и имеют ещё большее воздействие, если человек сознательно что-то ищет), а так же эмоциям, физическим и психическим состояниям, «погоде в доме» в конце концов. И, конечно же, тренды, волны Элиота и разного рода индикаторы «мнений», каждым из них истолковываются по-разному. Прибавьте к этому различного рода системы торговли и становиться понятно, что по-сути рынок живёт вполне естественной жизнью, а новости экономики или другие, способные повлиять на направление движения, согласно той же теории Эллиота, могут возникать или уже объяснять произошедшее, как до события, так и после. Вот здесь и вступают в игру манипуляторы, но не рядовые маркетмейкеры, которым самим бывает не сладко, а люди обличённые властью, если хотите и определённым влиянием, но и они 100%-но не могут знать какую реакцию то или иное заявление вызовет у толпы. Однако торговля, опирающаяся на ТА и ФА, с большей вероятностью плодотворнее, чем без них, при грамотном управлении капиталом. И что важно, профессиональные менеджеры составляют 80-90% от всех инвесторов (игроков на Форексе), неудачники, по определению, должны включать в свои ряды существенное число людей из этой группы! Рынок – это люди, со своими слабостями, страстями, эмоциями, всем, что присуще человеку. 

Экономист – это эксперт, который завтра будет знать, почему предсказанное им вчера не произошло сегодня. 

(использованы статьи http://www.insidescience.org/research...select_few Companies from US, UK and Australia have the most concentrated financial power. Aug 25, 2009 By Lauren Schenkman и "Истинные причины возникновения мирового экономического кризиса")

Прогноз-сценарий

Когда проводила интервенцию Япония - йена летела как пуля, в то время как интервенция от других центральных банков имела только краткосрочное влияние на валюту. Большие координируемые интервенции 1980-х были основаны на договоренных усилиях укрепить доллар выше курса предыдущего месяца. Последняя координируемая интервенция была предпринята в 2000 г. (в том числе и для поддержки евро). Вероятно, что в ближайшие недели действия G7, если йена будет укрепляться, возобновятся. Вмешательство, которое мы наблюдали в пятницу, чтобы остановить укрепление йены явно недостаточно для спасения японской экономики. 

Государственный банк Англии, Bundesbank, Banque de Франц и Государственный банк Италии вмешались во время европейской торговой сессии.

Fed и банк Канады подтвердили свое участие в тренировке йеновой интервенции G7 в пятницу, но глядя на графики, было чувство что их действия и слова расходятся. Обеспеченность Японии для интервенции оценили Y2 триллион, другие - $5 миллиардов в Европе. В Нью-йорке оценили объемы интервенции $50 миллионов множество банков и Fed торговал около $600 миллионов. Если мы посмотрим на последние координируемые интервенции в сентябре 2000 г.(по поддержанию евро), то усилия других центральных банков были относительно слабыми и ЕЦБ отдувался в одиночестве. Государственный банк Англии закупил на GBP 85 миллионов евро, из общей суммы интервенции в USD 10 млрд. Данные баланса активов и пассивов Fed предлагают что он купил по большей мере около за USD 1 миллиард евро. Таким образом, ЕЦБ в ноябре уже действовал в одиночестве. Конечно, само заявление G7: «Мы будем контролировать валютные рынки и будем действовать координировано», развязало руки Банку Японии. Но это похоже на то, как один хватает огромное бревно: "Эй ухнем", а другие семенят возле и подбадривают...

Действия политики Китая часто непрогнозируемы и последнее решение поднять коэффициент требования к резервам банков было из этой серии. Сразу после того, как группа в составе 7 ведущих промышленно развитых стран провела координируемую тренировку для того чтобы ослабить йены и помочь Японии от последствий катастрофического землетрясения, Китай объявляет о поднятии коэффициента требований к резервам банков. В прошлом году, он поднял ставки вскоре после того, как Япония провела собственную массивнейшую интервенцию для ослабления йены. Интервенция была успешной, но Китай снова поднял процентные ставки, когда большинство остального мира праздновала Рождество. Определенно, решение G-7 по ослаблению йены не популярно в Пекине, которая держит свою собственную валюту - юань в определенной узде, для того чтобы быть конкурентоспособным. Китай является держателем не малого количества японских государственных ценных облигаций и увеличил валютные запасы в йенах за последние 2 года, потому Государственный банк Китая не сильно заинтересован в слабой йене. 

Значимые новости сегодня:

12:30 мск. Великобритания: Индекс потребительских цен за февраль (Предыдущее значение -  0.1 % м/м, 4.0 % г/г, Прогноз - 0.6 % м/м, 4.2 % г/г)

14:00 мск. Великобритания: Индекс заказов Конфедерации британской промышленности в марте (Предыдущее значение - -8, Прогноз - -6)

Цена на нефть торгуется довольно волатильно, реагируя на разные события: решения ООН, ливийские конфликты, сообщения со Среднего Востока, введение в Йемене чрезвычайного положения, увеличение спроса на энергию со стороны Японии компенсировать ядерный дефицит. Нефть марки WTI вновь выросла на $2 к $103. 

ФРС доведет второй раунд количественного смягчения до конца, или даже начнет третий раунд, что может еще сильнее ослабить доллар. 

Евро/доллар

Евро торгуется выше $1.42 против доллара, так как Европейский Центральный Банк готов поднять процентные ставки, несмотря на продолжающиеся тревоги в Японии и на Среднем Востоке. Бомбмардировки союзными войсками в Ливии и протесты в Бахрейне стимулировали рост цен на нефть и усилили беспокойство о дальнейшем взвинчивании цен. Инвесторы тем не менее приобретают относительно рискованные валюты, что поддерживает евро и австралийский доллар, как альтернативу йене и швейцарскому франку. 

Еврооптимизм последних дней на рынке остается загадкой. Единственное, что упоминают новостные ленты в связи с этим – это предстоящее повышение ставки ЕЦБ. Представители ЕЦБ ясно дали понять, что ставка в апреле будет повышена, хотя ранее появлялись сомнения в связи с ситуацией в Японии. Однако евро растет на “теме” повышения ставки от отметки 1.29. Одно, только повышение ставки ЕЦБ не может “стоить” 13 фигур. Тем более, что евро вряд ли остановится в ближайшее время. К текущему моменту евро/доллар откорректировал больше 2/3 падения от 1.51 до 1.19, прошедшего на теме “греческого кризиса”. При этом текущие уровни доходностей на долговом рынке, даже несмотря на снижение от своих недавних максимумов, находятся на много более высоких уровнях, чем наблюдались во время “греческого кризиса”. То есть по факту ситуация в Европе значительно ухудшилась, а евро вырос. В этом свете вызывает большое сомнение обоснованность снижения евро до отметки 1.19 в июне прошлого года. Если принять за факт, что падение евро в прошлом году было следствием чрезмерно раздутой истерии вокруг целостности Еврозоны, то текущая устойчивость евро к понижениям рейтингов со стороны рейтинговых агентств уже не должна удивлять – спектакль окончен. Теперь евро всего лишь отыгрывает обратно то чрезмерное падение, которое имело место быть в прошлом году. Не стоит забывать, что пока на рынках с попустительства ЕЦБ “рисовались” чрезмерные доходности по европейскому долгу, Казначейство США спокойно наращивало свой долг высокими темпами, в отличие стран Европы даже не планируя сокращать расходы, а ФРС США провело еще один раунд количественного смягчения. По сравнению с этим проблемы Португалии ничего не стоят. Ведь стоит ЕЦБ потратить на долговом рынке Европы хотя бы небольшую часть от тех объемов, что уже скупил на свой баланс ФРС, то доходности по долгу европейских стран стремительно обвалятся, и на этом кончится весь долговой кризис в Европе, в то время как в США он даже не начинался.

Отключение семи атомных электростанций в Германии грозит потерей поставщикам энергии на сумму около 500 млн евро. Таким энергогигантам Германии как RWE, E.ON, EnBW и Vattenfall Europe было отдано распоряжение отключить от сети сразу семь старых, построенных до 1980 года, энергоблоков на срок в три месяца. Следует заметить, что подобные действия властей стали для них неприятной неожиданностью. Данное решение канцлера ФРГ Ангелы Меркель просто застало немецких энергетиков врасплох, так как никогда ранее такие решения не принимались правительством без предварительных консультаций с бизнесом.

Технически, евро/доллар демонстрирует мощный uptrend. Следующая цель 1.4281 (4-ое ноября). Нисходящая коррекция ограничена восходящей трендовой линией около 1.4115, и твердой поддержкой на 1.4050. 

Фунт/доллар

Ожидаемые новости по британцу могут его укрепить еще сильнее.

Технически, по GBP/USD превуалирует всходящая тенденция. Область поддержек 1.6200/40. 

Доллар/йена

Вчера Японские рынки были закрыты всязи с празднованием Дня весеннего равноденствия. 

G-7 отметили, что их усилия будут скоординированными и устойчивыми, в то время как Банк Японии также, вероятно, продолжит продавать йены в ближайшие дни.

Технически, USD/JPY на недельном графике нарисовала «молот (такури)», подтверждая нежелание идти ниже уровней 1995 г. Ожидаю дальнейшую коррекцию к 82.00 и далее - к 82.50.